北美站2024-12-09 14:41:03受对中国转向宽松货币政策的乐观情绪和中东地缘政治不确定性的推动，布伦特原油期货上涨至每桶 72 美元。作为全球最大的石油进口国，中国暗示 2025 年将采取“适度宽松”的货币政策，这是其十多年来首次为促进经济增长而采取的重大转变。此举提振了风险情绪，并提振了原油价格。地缘政治紧张局势也增加了支撑，叙利亚总统巴沙尔·阿萨德下台的报道引发了人们对中东进一步不稳定的担忧。与此同时，沙特阿美将 2025 年 1 月亚洲买家的价格下调至 2021 年以来的最低水平，反映出该地区需求不温不火。投资者正密切关注本周关键的美国通胀报告，以了解美联储利率政策的信号。尽管目前油市上涨，但面临阻力，包括 2025 年可能出现的全球过剩和贸易风险。
2024-12-09 14:40:03受中国转向宽松货币政策的乐观情绪和中东地缘政治不确定性的推动，WTI 原油期货攀升至每桶 68 美元以上。作为全球最大的石油进口国，中国暗示 2025 年将采取“适度宽松”的货币政策，这是其十多年来首次为促进经济增长而采取的重大转变。此举提振了风险情绪，并提振了原油价格。地缘政治紧张局势也增加了支撑，叙利亚总统巴沙尔·阿萨德下台的报道引发了人们对中东进一步不稳定的担忧。与此同时，沙特阿美将 2025 年 1 月亚洲买家的价格下调至 2021 年以来的最低水平，反映出该地区需求不温不火。投资者正密切关注本周关键的美国通胀报告，以了解美联储利率政策的信号。尽管目前油市上涨，但面临阻力，包括 2025 年可能出现的全球过剩和贸易风险。
2024-12-09 11:47:04孟买证券交易所 Sensex 指数周一收盘下跌约 0.3% 至 81,508.5 点，连续第二天下跌，主要原因是快速消费品和信实工业等重量级股票大幅下跌。在汽车行业，塔塔汽车、马恒达和玛鲁蒂铃木印度因 11 月汽车销售数据疲软而下跌 0.5% 至 2.2%。然而，私人银行股（尤其是 HDFC 银行）的上涨以及钢铁和 IT 股的积极走势限制了进一步下跌。与此同时，投资者在本周晚些时候公布的美国通胀数据前持谨慎态度，预计该数据将为美联储本月的利率决定提供进一步指引。
2024-12-09 05:33:03孟买证券交易所 Sensex 指数周一早盘下跌 220 点，跌幅 0.3%，至 81,489 点，连续第二个交易日下跌，主要受消费品、金属和药品拖累。中国经济数据显示，内地通胀率降至五个月低点，而生产者价格继续下跌，反映出国内需求疲软，这抑制了市场人气。投资者在美国通胀数据公布前也保持谨慎，预计该数据将为美联储本月的利率决定提供进一步指引。此外，交易员正在等待定于周二公布的中国 11 月贸易数据，预计出口在 10 月创下两年高点后将放缓。尽管股市下跌，但周五华尔街股市上涨，受美国就业报告强于预期的提振，帮助限制了进一步下跌。Nifty 50 指数下跌 0.3%，至 24,650 点以下，印度斯坦联合利华和塔塔消费品分别下跌 3.6%，印度铝业下跌 2.2%。
2024-12-09 00:16:04美国股指期货周一基本持平，投资者等待本周晚些时候公布的关键通胀数据，这些数据可能影响美联储下次的利率决定。上周，标普 500 指数和纳斯达克综合指数分别上涨 0.96% 和 3.34%，连续第三周上涨。相比之下，道琼斯指数下跌 0.6%，三周来首次下跌。周五公布的经济数据显示，美国 11 月就业岗位增加超过预期，但市场对美联储本月降息 25 个基点的预期保持不变。企业方面，主要科技股上周强劲上涨，特斯拉上涨 12.8%，Meta Platforms 上涨 8.6%，亚马逊上涨 9.2%，微软上涨 4.8%，苹果上涨 2.3%。
2024-12-06 19:06:02美联储戴利：随着美联储在政策利率上达到“大约合适”的水平时，我成为渐进主义的支持者。我们处在一个不确定的世界里，不清楚通货膨胀会以多快的速度回到2%，也不清楚劳动力市场的强劲能持续多久。
2024-12-06 17:31:01美联储哈马克周五表示，美联储可能是时候放慢降息步伐了。她认为美联储的政策利率可能不比中性水平高出太多了。哈马克指出，金融市场预计美联储在接下来的两次会议中只会降息一次，并表示这一预期与她的观点一致。她说，通货膨胀、经济增长和劳动力市场仍然比美联储9月份的预期要强劲。哈马克的讲话是近期美联储官员发言中最明确的暗示之一，暗示美联储的政策立场可能不再是非常坚定地为通胀和经济增长降温。
2024-12-06 13:40:03美联储基准利率高于核心通胀率，降息理由仍存
2024-12-06 06:01:04周五早盘，孟买证券交易所 SENSEX 指数上涨 83 点，涨幅 0.1%，至 81,853 点，连续第六个交易日上涨，并创下七周以来的最高水平。此前，印度储备银行将基准政策回购利率维持在 6.5%，同时意外将现金准备金率下调 50 个基点至 4.0%，这是 4.5 年来首次下调。印度央行将 2024-25 财年的经济增长预测从 7.2% 上调至 6.6%，通胀率从 4.5% 上调至 4.8%。不过，投资者期待今天晚些时候发布的美国就业报告，以便为本月美联储的利率决定提供线索。耐用消费品、石油和天然气以及汽车股上涨，早盘上涨的股票有 Bajaj-Auto（2.5%）、Axis Bank（1.6%）、BPCL（1.4%）、ITC（1.2%）和 Eicher Motors（1.0%）。在市场预期美联储本月货币政策会议将进一步降息的背景下，该指数本周预计将上涨 2.6% 左右，为连续第三周上涨。
2024-12-06 05:07:03离岸人民币兑美元汇率维持在 7.26 左右，受市场对中国政府在 12 月中旬的重要政治会议（尤其是政治局会议和中央经济工作会议）上可能采取额外刺激措施的预期不断上升所支撑。在可能影响美联储即将做出利率决定的关键就业报告出台之前，美元走软也使人民币受益。然而，人民币涨幅有限，因为投资者仍持谨慎态度，因为市场普遍预期中国陷入困境的经济将促使中国人民银行加大货币宽松力度，加之贸易紧张局势不断升级。与此同时，投资者正密切关注即将公布的关键国内数据，包括本周晚些时候公布的贸易数据和下周公布的通胀数据。
2024-12-06 02:21:03美元指数周五维持在 106 以下，前一交易日有所下跌，投资者准备迎接一份可能影响美联储 12 月利率决定的关键就业报告。11 月非农就业报告预计将显示就业岗位增加 20 万个，弱于预期的数据可能会引发降息的猜测。与此同时，周四公布的数据显示，首次申请失业救济人数增幅超过预期，达到 22.4 万人，这表明劳动力市场可能降温。目前，市场预计本月降息 25 个基点的可能性为 71%，高于一周前的 66.5%。尽管美元兑大多数主要货币下跌，但兑澳元走强，原因是市场对澳大利亚储备银行提前降息的预期日益增强。本周，美元指数有望收于相对持平。
2024-12-06 00:31:02美国股指期货周五持稳，投资者在关键的11月就业报告公布前采取谨慎态度，该报告可能对美联储12月的利率决定产生重大影响。非农就业报告预计将显示就业岗位增加20万个，弱于预期的数据可能会增强降息预期。市场目前预计本月降息25个基点的可能性为72%，高于一周前的66.5%。盘后交易中，Ulta Beauty公布第三季度收益和收入好于预期，股价飙升逾12%。同样，软件公司GitLab和DocuSign公布强劲季度业绩后，股价分别上涨7%和14%。周四，大盘收盘走低，道指下跌0.55%，标普500指数下跌0.19%，纳斯达克综合指数下跌0.17%。材料、工业和医疗保健板块领跌。
2024-12-05 21:02:03美国股市周四收盘走低，从纪录高位回落，投资者在周五关键就业报告公布前谨慎行事，该报告可能影响美联储 12 月的利率决定。标准普尔 500 指数和纳斯达克指数下跌 0.2%，道琼斯指数下跌 248 点。每周失业救济申请上升至 224,000 人，略高于预期，表明劳动力市场正在降温。明天的非农就业报告预计将显示就业岗位增加 200,000 个，较弱的数据可能会增强降息预期，目前 12 月会议上降息 25 个基点的可能性为 74%。在企业方面，Coinbase (-3.1%) 和 MicroStrategy (-4.5%) 等加密相关股票回吐了早前的涨幅，即使在比特币首次突破 100,000 美元后也是如此。特斯拉上涨 3.2%，美国航空在指定花旗集团为其独家信用卡合作伙伴后上涨 16.7%。由于行业亏损拖累市场，礼来公司和联合健康分别下跌 0.5% 和 5.2%。
2024-12-05 19:35:03周四，金价跌破每盎司 2,630 美元，受美国国债收益率走强的影响，此前每周初请失业金人数小幅上升，市场关注即将公布的美国非农就业数据，以了解美联储的利率前景。基准 10 年期美国国债收益率上涨 0.6%，给没有收益的黄金带来压力。现在的注意力转向周五的就业报告，预计 11 月就业岗位增加 20 万个。弱于预期的结果可能为金价提供支撑。交易员认为美联储 12 月会议上降息 25 个基点的可能性为 74%，反映出对政策放松的预期。周三，美联储主席杰罗姆·鲍威尔承认美国经济具有韧性，同时暗示对降息持谨慎态度。通常在低利率环境中受益的黄金仍对这些发展很敏感。
2024-12-05 15:46:02富国银行董事总经理兼高级经济学家Sarah House和经济分析师Aubrey Woessner表示，美国11月CPI可能显示抗通胀进展正在停滞。预计未季调CPI年率将从2.6%升至2.7%。他们认为未季调核心CPI年率将连续第六个月停留在3.2%-3.3%的狭窄区间。尽管劳动力市场过热等一些通胀因素继续消退，但不利于通胀回落的新阻力已经出现，包括施加关税和减税的可能性。美国11月CPI报告定于下周三发布，比美联储利率决议早一周。目前期货市场正在消化美联储降息25个基点的决定。
2024-12-05 05:45:03周四早盘，孟买证券交易所指数下跌 267 点，跌幅 0.3%，至 80,666 点，结束了前四个交易日的看涨势头，受制药、医疗保健、银行和金融服务等股的拖累。在周五印度储备银行货币政策会议召开之前，该指数在前一天创下六周多以来的新高，交易员获利了结。由于食品价格上涨，10 月份通胀率加速至 14 个月高位，预计央行将维持利率在 6.5% 不变。然而，在 GDP 放缓和银行系统流动性紧张的情况下，人们预计印度储备银行可能会宣布 4.5 年来首次下调现金准备金率。周五美国将公布就业数据，下周还将公布 11 月份通胀报告，以寻找本月晚些时候美联储利率决定的线索，市场谨慎情绪高涨。落后幅度最大的公司包括 Bajaj Auto (-2.0%)、Cipla (-1.9%)、NTPC (-1.7%) 和 SBI Life (-1.7%)。
2024-12-05 05:20:03新西兰基准 S&P/NZX 50 指数周四收盘持平于 12,897 点，此前该指数在上一交易日创下 10 月中旬以来的最大单日跌幅。由于国内缺乏催化剂，该指数全天在小幅上涨和下跌之间波动。在大盘股中，Fisher & Paykel（-2.2%）、Meridian Energy（-2.8%）、Ebos Group（-1.3%）和 Spark NZ（-1.2%）的跌幅较大。另一方面，奥克兰国际机场、Infratil 和 A2 Milk 分别上涨 2.4%、0.8% 和 1.8%。与此同时，在美国，尽管美联储主席杰罗姆·鲍威尔发表了略显鹰派的言论，但投资者对美国降息的信心依然坚定。投资者目前正在等待周五公布的美国非农就业数据，以获得更多有关美联储利率前景的线索。
2024-12-04 19:02:01美联储主席鲍威尔：随着时间的推移，美联储将逐步走向更中性的利率，尽管下行风险低于预期，但美联储在寻找中性利率时可以保持谨慎
2024-12-04 12:32:02特朗普承诺，当他回到白宫后，将对进口商品实施全面加征关税。在他的第一个任期内，美联储工作人员曾模拟过类似的情景，并得出结论认为通胀将会加速，但不会持续很长时间。由于最终认定关税对经济造成了拖累，他们建议降低利率作为最佳补救措施。然而，现在采取这种做法存在两个主要障碍。首先，美联储尚未完全克服疫情后的物价上涨问题。其次，美联储因将那次物价上涨描述为“暂时的”而受到严重批评。因此，鲍威尔及其同事最不愿意做的事情就是轻视物价飙升，认为它们不会持久。德意志银行驻美国经济学家贾斯汀·韦德纳表示，“即使是一个被视为暂时的价格上涨也可能促使美联储提高利率，或者至少让他们保持观望态度，阻止他们像原本希望的那样大幅降息。他们必须承认实际的通胀率。或许可以不用‘暂时的’或‘临时的’这样的词汇，而是说‘由于关税效应导致通胀升高’之类的话，明确指出这是关税导致的结果，而不一定是需求驱动的。”
2024-12-04 08:46:03道富环球投资顾问公司级投资策略师戴斯蒙德·劳伦斯在对明年的展望中表示，预计到2025年，固定收益资产的前景仍将保持良好。预计大多数发达经济体的政府债券将提供有吸引力的回报。央行可以少担心通胀，而更充分地将政策利率与疲软的国内需求和国际活动挂钩。短期利率市场已经消化了美国经济软着陆的预期，预计美联储的政策利率将降至3.75%，欧元区的政策利率将降至2.0%以下。随着降息成为现实，以短债为首的收益率曲线将被拉低。
