英伟达市值重夺全球第一，CoreWeave暴涨248%，文远知行与Uber深化合作lg...

内容导读

• 英伟达市值再登顶

• CoreWeave算力租赁暴涨

• Applied Digital数据中心崛起

• NEBIUS全栈AI布局

• Arm Holdings芯片架构霸主

• Recursion Pharmaceuticals AI制药先锋

• 文远知行Robotaxi领跑

• 编辑总结

• 2025年相关大事件

• 专家点评

英伟达市值再登顶

根据 www.TodayUSStock.com 报道，英伟达（NVDA.US）近期表现抢眼，股价从低点反弹超40%，市值突破3.3万亿美元，超越微软，重夺全球最贵公司宝座（参考财经卡）。2025年第一季度，英伟达实现收入441亿美元，同比增长69%，数据中心业务增长73%，Blackwell芯片贡献了70%的收入（参考国盛证券6月2日报告）。首席执行官黄仁勋表示：“Blackwell NVL72已进入全面量产，AI推理的token生成量一年内激增十倍。”（参考国盛证券6月2日报告）市场对英伟达投资组合的关注度持续升温，其持仓股如CoreWeave、Applied Digital和文远知行近期表现强劲，反映AI算力、芯片和自动驾驶赛道的火热趋势。

CoreWeave算力租赁暴涨

CoreWeave（CRWV.US）自3月上市以来股价暴涨248%，6月4日收盘价达150.48美元，市值飙升至720亿美元（参考腾讯新闻6月4日报道）。作为AI算力租赁新星，CoreWeave拥有32个数据中心和超25万块英伟达GPU，服务于微软、OpenAI等巨头（参考财经卡）。2025年第一季度，营收增长420%至9.82亿美元，但利润指引低于预期，引发盘后股价下跌近7%（参考智通财经5月15日报道）。首席执行官迈克·英特拉托（Michael Intrator）表示：“全球AI领军企业对高性能算力的需求增速远超我们的产能扩张速度。”（参考智通财经5月15日报道）CoreWeave与OpenAI签署的40亿美元云服务协议进一步降低了对微软的依赖（参考财经卡）。然而，高债务（129亿美元）和客户集中风险（微软占收入62%）仍需警惕（参考极客网3月13日报道）。

Applied Digital数据中心崛起

Applied Digital（APLD.US）近期因与CoreWeave签署的15年AI数据中心租赁协议大涨超90%（参考财经卡），预计带来70亿美元收入（参考FX168财经6月5日报道）。公司专注于AI和高性能计算基础设施，采用英伟达GPU和创新冷却系统，2025年股价累计上涨57%（参考财经卡）。首席执行官Wes Cummins表示：“与CoreWeave的合作强化了我们在AI基础设施市场的竞争力。”（参考FX168财经6月5日报道）与传统云服务商相比，Applied Digital的低成本和高效扩展能力使其在AI算力需求激增的市场中占据优势，但其部分收入仍依赖加密货币挖矿，需关注市场波动风险（参考Investing.com5月23日报道）。

NEBIUS全栈AI布局

NEBIUS（NBIS.US）自2024年从Yandex剥离后，专注于全栈AI云服务，2025年股价上涨154%（参考财经卡）。公司提供GPU集群租赁、MLOps工具和数据标注服务，客户覆盖初创公司和企业级团队（参考智源社区4月22日报道）。首席执行官Arkady Volozh表示：“我们的全栈AI解决方案为客户提供了从训练到推理的完整生态支持。”（参考智源社区4月22日报道）与CoreWeave的裸机GPU模式不同，NEBIUS注重软件服务优化，2025年第一季度收入增长385%（参考Investing.com5月23日报道）。其较低的资本开支和分散的客户结构使其在欧洲市场更具竞争力，但地缘政治风险仍需关注（参考FX168财经5月17日报道）。

Arm Holdings芯片架构霸主

Arm Holdings（ARM.US）作为芯片架构设计龙头，市场占有率达99%，2025年股价上涨1.23%（参考财经卡）。其盈利模式包括许可证费（占收入40%）和专利使用费（占收入60%），低功耗架构在AI边缘计算领域具有长期竞争力（参考瑞银4月20日报告）。首席执行官Rene Haas表示：“Arm的技术授权模式为AI设备提供了高效的计算支持。”（参考瑞银4月20日报告）与传统芯片制造商相比，Arm的轻资产模式确保了稳定现金流，但收入规模受限于较低的专利使用费率（参考财经卡）。

Recursion Pharmaceuticals AI制药先锋

Recursion Pharmaceuticals（RXRX.US）利用AI加速药物研发，2025年股价上涨超18%（参考财经卡）。其超级计算机BioHive-2是制药行业最大算力系统，依托英伟达GPU支持药物筛选（参考瞪羚社2024年报道）。首席执行官Chris Gibson表示：“BioHive-2使我们能够快速筛选潜在药物候选，显著缩短研发周期。”（参考瞪羚社2024年报道）尽管尚未有药物获批，Recursion的AI技术在肿瘤和罕见病领域展现潜力，但其过去12个月自由现金流为负4亿美元，需关注10亿美元融资以支持研发（参考Investing.com5月23日报道）。

文远知行Robotaxi领跑

文远知行（WRD.US）是全球Robotaxi领域的领军者，2025年股价录得上涨（参考财经卡）。公司利用英伟达GPU支持L4级自动驾驶技术，已在多个城市运营无人驾驶出租车（参考财经卡）。首席执行官韩旭表示：“与Uber的1亿美元投资合作将加速我们在自动驾驶市场的全球布局。”（参考FX168财经5月17日报道）近期，Uber追加1亿美元股权投资，预计未来数月完成交割（参考财经卡）。文远知行的收入主要来自Robotaxi销售和运营服务，但盈利瓶颈仍需突破（参考FX168财经5月17日报道）。

编辑总结

英伟达市值重夺全球第一，凸显其在AI芯片市场的无可撼动地位，其投资组合覆盖算力、芯片、AI医疗和自动驾驶，展现了AI生态的全面布局。CoreWeave凭借算力租赁的爆发性增长成为市场宠儿，但高债务和客户集中风险需关注。Applied Digital和NEBIUS在数据中心和全栈AI服务领域各有优势，Arm Holdings以轻资产模式保持稳定增长。Recursion Pharmaceuticals和文远知行分别在AI制药和自动驾驶领域展现潜力，但盈利能力和市场竞争仍是挑战。投资者应平衡高增长赛道的潜力与估值风险，关注企业技术壁垒和市场扩展能力。

2025年相关大事件

2025年6月2日：CoreWeave与Applied Digital签署15年AI数据中心租赁协议，预计为后者带来70亿美元收入。

2025年5月28日：英伟达发布2026财年第一季度财报，收入441亿美元，同比增长69%，Blackwell芯片贡献70%。

2025年5月15日：CoreWeave发布上市后首份财报，Q1营收增长420%，达9.82亿美元。

2025年3月28日：CoreWeave在纳斯达克上市，IPO募集15亿美元，市值达230亿美元。

2025年2月10日：文远知行与Uber达成1亿美元股权投资协议，强化自动驾驶市场布局。

专家点评

2025年5月15日，摩根士丹利分析师Joseph Moore：“CoreWeave的算力租赁模式在AI热潮中占据先机，但对微软的高依赖和债务负担可能限制长期估值。”

2025年5月12日，高盛分析师Toshiya Hari：“文远知行的Robotaxi成本优势和全球牌照布局使其具备爆发潜力，但商业化盈利是关键挑战。”

2025年4月20日，瑞银分析师Timothy Arcuri：“Arm Holdings的低功耗架构在AI边缘计算领域具有长期竞争力，稳定现金流使其成为低风险投资选择。”

2025年5月17日，D.A. Davidson分析师Gil Luria：“CoreWeave的资本支出计划激进，但高债务和高利率环境可能对其长期盈利构成压力。”

2025年5月30日，彭博行业研究分析师Anurag Rana：“CoreWeave与微软和Meta的合作支撑其2025年50亿美元销售额预期，但需关注其债务结构优化。”